증권사 신규 추천 종목 ◇ 삼성증권 * 현대백화점 향후 총 6개의 신규 개점 계획으로 2015년까지 성장 모멘텀 기대 한무쇼핑 지분 추가 인수 및 현대홈쇼핑의 성공적 IPO 등으로 지분가 치 재부각 양호한 국내 소비 경기로 시장 컨센서스 충족하는 3분기 실적 예상 * LG 자회사 LG전자의 부진을 다른 자회사의 실적 개선이 상쇄할 것으로 예상 LG전자의 CEO교체로 오너경영체제를 통한 스피디경영 가속화 기대 서브원, LG실트론, LG CNS, LG MMA 등 4개 비상장 자회사의 성장 기대 * 한솔CSN 국내 10위권 종합물류 기업으로 2009년부터 턴어라운드 진행 한솔제지(7.4%), 한솔케미칼(3.2%), 한솔라이팅(21.4%) 지분 보유 상반기 한솔제지와 한솔라이팅 지분법 이익 합계 70억원 이상을 기록 * 이오테크닉스 스마트폰, 그래픽용 비메모리 반도체 수요 증가에 따른 직접적 수혜 기대 반도체 미세공정 전환 가속화로 레 이저 Grooving 장비수요 증가 LED 마커, 태양광용 장비 등 신제품을 통한 신규 성 장동력 확보 ◇ 우리투자증권 * 글로비스 1) 현대, 기아차 해외공장 생산량 증가와 신차투입에 따른 CKD 단가 상승으로 CKD부문 매출 증가효과와 2) POC 운 반 분담률 상승과 3) 1/4분기 부터 시작된 현대제철 제선원료 운송사업 본격화로 해외물류증가 효과 기대 그룹 시너지효과를 감안할 때 현대기아차그룹의 글로벌 생산거 점 확충이 일단락되는 2014년 까지 계단식 성장으로 동사의 외형은 연평균 20%의 고성장이 이어질 것으로 기대됨. 이에 따라 2010년 동사의 매출액과 영업이익은 각각 5조5,094억원(YoY, 72.6%), 2,141억원(YoY, 47.4%)에 달할 전망(FN 가이드 컨센서스 기준) * 코텍 카지노 게임기가 CRT모니터에서 LCD모니터로 대체되면서 다양한 모델이 출시되고 모니터수도 최대 5개까지 확대되는 추세에 있어 게임기용 모니터에 대한 수요도 향후 꾸준한 증가세를 보일 전망. 기존 카지노 모니터를 통한 안정적인 실적달성과 DID 신규매출을 통한 성장성이 부각되고 있으나 현재 동사의 주가는 2010년 예상실적 기준으로 PER 5.5배 수준에 불과하며, 1,000억원에 달하는 동사의 현금성 자산과 송도 신사옥 등의 자산가치를 고려할 때 충분히 저평가 매력이 부각될 수 있 는 시점이라는 판단 ◇ 신한금융투자 * MDS테크 해외 원천기술업체와의 재휴 및 자체 SW 개발 역량 보유로 임베디드 SW 시장 성장에 따른 수혜 기대 IT융복합 수요 확대에 따른 매출처 다각화, 국방항공 SW 국산화, IFRS 도입에 따른 실적개선 등 긍정적 ◇ 한국투자증권 * 에스피지 대기업들의 꾸준한 시설 투자 확대로 2011년에도 소형 모터시장은 성장할 전망 94년부터 지속된 외형 성 장세는 올해에도 이어져, 사상 최초로 매출 1,000억원 돌파 예상 2011년부터 신제품 매출이 본격화됨에 따라 수익성 개선세는 더욱 탄력을 받을 전망 * 에스에프에이 삼성전자의 지분 취득 후 장비수주 기반 확대, PECVD 공급 확대 및 신규 전공정 장비 공급 등에 따른 성장 기대 2009년 4.9%까지 하락했던 영업이익률이 장비 라 인업 개선, 일인당 생산성 향상 등으로 2011년에는 13%까지 상승할 전망 AMOLED 및 LCD 전공정 장비 매출 확대도 수익성 개선의 요인이 될 전망 * KT 스마트 폰 가입자 증가, 태블릿PC 출시로 무선데이터의 높은 성장세가 이어질 전망 valuation 매력, 배당 메리트, 인건비 절감에 따른 수익성 개선 등도 긍정적 유주안기자 jayou@wowtv.co.kr