누빈운용 "지금이 실물자산 투자 적기…고령화·탈탄소 영향"

마이크 세일즈 최고투자책임자 "실물자산, 변동성 작고 인플레이션 헤지"

글로벌 운용사 누빈자산운용은 13일 인구 고령화와 전 세계적인 탈탄소 전환 등을 이유로 지금이 실물자산에 투자해야 하는 적기라고 강조했다.

마이크 세일즈 누빈리얼에셋 최고투자책임자(CIO)는 이날 여의도 콘래드호텔에서 열린 기자간담회에서 이 같은 글로벌 실물시장 전망을 제시했다.

누빈자산운용은 미국 교직원퇴직연금기금(TIAA)의 투자 관리를 담당하는 운용사로, 세계 5대 부동산 투자 운용사이자 세계 1위의 농지 운용사로 알려져 있다.

지난 6월말 기준 1조1천억달러 규모의 자산을 운용하고 있으며 27개국에서 사무실을 운영하고 있다.

국내에서는 2021년 4월에 서울 사무소를 개소했다.

마이크 세일즈 CIO는 "최근 들어 실물자산이 투자자들에게 장기적으로 이익을 얻기에 좋은 자산군으로 부각되고 있다"며 "우량 자산에 대한 추구가 강하게 나타나고 있다"고 말했다.

그는 "고령화와 탈탄소 에너지 효율 증대 등 거대한 트렌드가 실물자산 투자 분야에서 동력을 제공하는 역할을 하고 있다"면서 "2050년 인구가 90억명에 달하고 고령화가 진행되면 많은 국가에서 관련된 위기가 생기는데, 고령화 테마는 장기적인 (실물자산 투자)수요를 뒷받침할 것"이라고 전망했다.

특히 그는 농지 투자에 주목하면서 "현재 전 세계 농경이 가능한 토지의 50%는 이미 농업용으로 사용되고 있는데 인구가 계속 증가할 전망이라 식량 생산을 늘려야 한다"며 "농경지 관련 수요가 증가할 것"이라고 강조했다.

이어 "향후 도시화가 진행될 거라 그로 인한 환경 해법이 필요하다"며 "건물을 친환경 건물로 전환하고 데이터센터, 인공지능(AI) 등 여러 가지 시설들도 엄청난 전력 소모를 가져와 신재생에너지도 관련된 중요한 테마"라고 설명했다.

누빈이 최근 실시한 기관투자자 대상 설문조사에 따르면 응답자의 83%는 투자 결정을 내릴 때 기후 위기를 고려하겠다고 답했다.

세일즈 CIO는 이 같은 설문 결과를 소개하면서 "부동산을 비롯해 인프라 등 실물자산들은 인플레이션을 헤지(위험 회피)하는 효과가 있기 때문에 기관들이 실물자산 투자 비중을 늘릴 것으로 생각한다"고 덧붙였다.

또한 그는 "농지, 부동산, 인프라는 주식 등 상장된 자산보다 변동성이 작다"며 "이런 여러 가지 이유로 사모 투자 자산 배분에 있어 비중을 늘리자고 하는 것"이라고 부연했다.

/연합뉴스