금리상승·하락장에 증권사 2분기 실적 암울…이익 '반토막'

채권 운용 손실 확대·수수료 수익 감소 여파

금리 상승과 주식시장 침체로 증권사들이 줄줄이 올해 2분기에 부진한 실적을 냈다.

26일 금융투자업계에 따르면 지금까지 2분기 실적을 공시한 증권사들의 영업이익은 대부분 작년 같은 기간보다 절반 이상으로 줄어들었다.

연결 기준으로 NH투자증권의 2분기 영업이익은 1천542억원으로 지난해 동기보다 60.8% 감소한 것으로 잠정 집계됐다.

순이익도 1천196억원으로 55.8% 줄었다.

국내 업황이 악화하면서 브로커리지(주식 위탁매매) 수수료 수지와 금융상품 판매 수수료 수익이 감소했다.

특히 미국의 자산매입 축소(테이퍼링), 러시아-우크라이나 전쟁 등 지정학 이슈로 채권 금리가 상승하면서 운용 부문 실적도 악화했다고 NH투자증권은 설명했다.

신한금융투자의 2분기 영업이익은 989억원으로 작년 같은 기간 대비 50.50% 감소했다.

순이익은 845억원으로 45.00% 줄었다.

회사 측은 "금리 상승에 따른 유가증권 평가 손실과 큰 폭의 주식 거래대금 감소로 위탁 수수료가 줄어 이익이 감소했다"고 설명했다.

KB증권의 2분기 영업이익이 854억원으로 지난해 동기보다 58.08% 감소했으며, 순이익 역시 702억원으로 54.64% 줄었다.

하나증권의 2분기 영업이익은 작년 같은 기간보다 90.30% 급감한 175억원으로 집계됐다.

순이익도 89.89% 줄어든 196억원이었다.

하나증권 관계자는 "증시 거래대금 감소에 기인한 증권 중개수수료 약세 등으로 순이익(지배기업 소유주지분 순이익 기준)이 감소했다"고 말했다.

특히 금리 상승에 따른 채권 운용 손실 확대가 증권사 실적에 큰 타격을 줬다.

박혜진 대신증권 연구원은 "2분기 국고채 3년물 기준 금리는 1분기 대비 89bp(1bp=0.01%포인트) 상승했으며 변동성도 상당했다"며 "증권사가 운용 포지션을 설정하기에 까다로울 수밖에 없었던 상황"이라고 설명했다.

이어 "대형사들이 평균 운용하는 채권 규모는 20조원가량으로, 보유 채권 규모가 큰 대형사일수록 손실 규모도 확대될 수밖에 없을 것"이라고 덧붙였다.

반면 선제적으로 채권 운용 손실을 최소화한 회사는 호실적을 내기도 했다.

현대차증권의 2분기 연결 영업이익은 487억원으로 작년 동기 대비 14.5% 증가했으며, 당기순이익도 369억원으로 17.9% 늘었다.

영업이익과 순이익 모두 2분기 기준으로는 사상 최대, 분기 기준으로는 역대 세 번째 규모다.

현대차증권은 금리 상승에 대비해 미리 보유 채권 규모를 축소해 채권 평가 손실을 최소화했다고 설명했다.

6월 말 기준 보유 채권 잔고는 작년 말보다 14.2% 줄었다.

또 분양시장 침체를 예상하고 물류센터와 오피스 등 임대 가능 자산을 중심으로 부동산 금융 포트폴리오를 조정했다고 회사 측은 설명했다.

/연합뉴스