[눈에 띄는 금융상품] 중앙종합금융 '장부연...투자신탁'

중앙종합금융의 "장부연 엑설런트 투자신탁"과 "장부연 컨버터블 투자신탁"
은 종합금융사 상품으론 처음으로 펀드운용자 이름을 전면에 내세운 공사채형
수익증권이다.

이들 상품은 중앙종금이 최근들어 크게 위축되고있는 수익증권 업무를
강화하기 위해 내놓은 전략상품이라고 할 수 있다.

공사채형 수익증권으로서 투자 안정성을 보장하면서도 높은 수익을 겨냥하고
있다고 중앙종금은 밝혔다.

종금사에 돈을 맡기는 고객의 성향을 감안해 안정성에 비중을 두면서 적정
수준이상의 수익을 내야 한다는 판단에 따른 것이다.

이같은 의욕을 반영하듯 중앙종금은 장부연 투자신탁팀장을 한국투자신탁으
로 부터 스카웃해 상품운용을 맡겼다.

장 팀장은 10년간 주식과 채권관련 펀드를 운용해온 베테랑급 펀드매니저다.

지난 6월 24일부터 판매되기 시작한 이들 상품은 현재 컨버터벌투자신탁
1천억원, 엑설런트투자신탁 5백억원 등 1천5백억원 가량의 고객 돈을
유치했다.

중앙종금은 적극적으로 상품을 홍보하지 않은 점을 감안할 때 무난한
실적이라고 자평하고 있다.

앞으로 2만여명의 고객에게 상품 소개서 등을 발송하면 수탁금이 크게
늘어날 것으로 기대하고 있다.

컨버터벌 투자신탁은 신탁자산의 60%를 전환사채(CB) 교환사채 신주인수권부
사채(BW) 등 주식과 관련된 채권에 투자하는 상품이다.

30%의 자산은 국공채나 통안채, A급 회사채 등을 매입하게 된다.

주식시장 활황에 따라 보다높은 수익률을 기대할 수 있는 수익증권 상품이다

목표수익률은 연 15%다.

신탁기간은 원래 3년이지만 가입한 뒤 1년이 지난 후부턴 환매수수료가 없어
사실상 1년짜리 상품으로 보면 된다.

이에반해 엑설런트 투자신탁은 자산을 주로 국공채나 통안채, A급 회사채
등에 투자한다.

그밖에 기업어음(CP)나 양도성예금증서(CD), 콜(금융기관간 단기자금거래)로
도 운용한다.

수익률은 3년만기 회사채 금리를 기준으로 한 실세금리에 1%포인트를 더한
수준이 될 것으로 이 회사는 보고있다.

현재 예상하는 수익률은 연9.6% 정도다.

신탁기간은 1년이다.

중앙종금은 이들 펀드의 운용내역을 정기적으로 고객에게 알려줄 계획이다.

돈을 맡긴 고객이 자신의 돈이 어떻게 운용되는 지를 쉽게 알 수 있도록
한다는 얘기다.

또 펀드 자체에 대해서 신용등급을 부여할 계획이다.

컨버터블 투자신탁은 5천억원의 돈이 모일 때까지 고객유치를 계속하게
된다.

장부연 팀장은 "공사채형 수익증권으로서 안정성을 기본으로 보장하는 점이
장점"이라며 "목표수익률을 달성하기 위해서 적극적인 펀드자산 운용전략을
구사하겠다"고 말했다.

문의 (02)3466-1700

< 김수언 기자 sookim@ >

( 한 국 경 제 신 문 1999년 7월 22일자 ).