동원,"인탑스 매수-목표가 2.8만원 상향"

9일 동원증권 노근창 연구원은 인탑스에 대해 삼성 휴대폰 출하량 증가의 직접적인 수혜가 기대된다고 평가하고 목표가를 2만8,000원으로 상향 조정했다. 투자의견은 매수 유지. 1분기 매출과 영업이익이 전기 대비 각각 13%와 24% 증가할 것으로 전망되며 올해는 인테나의 수출향 모델 채택률이 크게 상승하면서 외형이 50억대로 성장할 것으로 내다봤다. 지속적 단가 인하 요구로 20%대를 유지할 수 있는 부품업체들이 크게 줄고 있다는 점에서 올해 13%대의 영업이익률을 유지할 경우 밸류에이션 디스카운트는 크게 줄어들 것으로 판단. 한경닷컴 강지연 기자 serew@hankyung.com