하나금융투자는 28일 금호석유에 대해 업황 회복과 실적 개선이 기대된다며 ‘매수’ 추천했다. 목표주가는 기존 10만5000원에서 11만5000원으로 올렸다.

윤재성 연구원은 “최근 트럭 등 특수차량 타이어 판매량이 증가하고 있다”며 “타이어 생산에 쓰이는 카본블랙과 합성고무도 생산·판매가 늘어나고 있다”고 말했다.

윤 연구원은 “주요 업체의 공장 가동률은 다시 올라서고 있는 상황”이라며 “이는 분명한 업황 회복의 신호”라고 강조했다.

그는 금호석유가 업황 개선에 따른 긍정적 영향을 받을 것으로 내다봤다.

윤 연구원은 “지금이 업황 반등의 초기 국면”이라며 “향후 2~3년간 업황 회복세를 감안하면 최선호주”라고 강조했다.

이어 “다만 현재는 절대적 밸류에이션(기업 가치 대비 주가 수준)보다 이익 방향성에 집중해야 한다”며 “내년 영업이익은 올해 대비 약 58% 증가한 3641억원이 될 것”이라고 전망했다.

박상재 한경닷컴 기자 sangjae@hankyung.com